Vereinzelt erfolgt die Aussage, dass es lukrative Alternativen zu den Beitragsentlastungs-Tarifen (BE-T) gäbe. Dies ist insofern fraglich, als dass gleiche steuerliche und rechtliche Rahmenbedingungen verglichen werden müssen, da sonst Äpfel mit Birnen verglichen werden. Venture-Capital-Fonds oder fremdvermietete Mikro-Appartements sind völlig andere Produkte. Daher lohnt nur der Vergleich mit Rentenversicherungen, sowie deren „Dauerkonkurrent“, dem Fondssparplan, oft via ETFs dargestellt.
| Ansparphase | BE-T | Rürup (klassisch) | Rürup (Fonds) | Fonds |
|---|---|---|---|---|
| Steuervorteil | Ja | Ja | Ja | Nein |
| Arbeitgeber-Zuschuss | Ja | Nein | Nein | Nein |
| Wertentwicklung | Zins | Zins | Fonds | Fonds |
| Wertsteigerung über Marktrendite | Nein | Nein | Möglich | Möglich |
| Einfluss auf Kapitalanlage | Nein | Nein | Ja | Ja |
| Risikoausgleich Kollektiv | Ja | Ja | Nein | Nein |
| Risikoausgleich Zeit | Ja | Ja | Nein | Nein |
| Geringe Volatilität | Ja | Zinsabhängig, eher ja | Zinsabhängig, eher nein | Zinsabhängig, eher nein |
| Pfändungssicher | Ja | Größtenteils | Größtenteils | Nein |
| Scheidungssicher | Ja | Nein | Nein | Nein |
| Konkurs-Sicherung des Anbieters | Sicherungs-vermögen | Sicherungs-vermögen | Sicherungs-vermögen | Sonder-vermögen |
| Auszahlphase | BE-T | Rürup (klassisch) | Rürup (Fonds) | Fonds |
| Steuervorteil | Ja | Nein | Nein | Nein |
| Lebenslange Rente | Ja | Ja | Ja | Nein |
| Keine lebenslange Beitragspflicht | Nein | Ja | Ja | Ja |
| Vererbbar | Nein | Optional | Optional | Abhängig von Performance |
| Risikoausgleich Kollektiv | Ja | Ja | Nein | Nein |
| Risikoausgleich Zeit | Ja | Ja | Nein | Nein |
| Pfändungssicher | Ja | Größtenteils | Größtenteils | Nein |
| Scheidungssicher | Ja | Nein | Nein | Nein |
| Konkurs-Sicherung des Anbieters | Sicherungs-vermögen | Sicherungs-vermögen | Sicherungs-vermögen | Sonder-vermögen |
| Umwandlungsfähigkeit bei Fortführung als Zusatz-KV | Ja | Nein | Nein | Nein |
Zinsabhängig,
eher nein
Der Fondssparplan kann einen relevanten Vorteil erwirken, wenn Sie kurz nach Rentenbeginn sterben, weil das Kapital dann zu großen Teilen vererbt wird. Je länger die Laufzeit, umso schlechter schneidet der Fondssparplan tendenziell ab, da dieser entweder Kapitalverzehr betreiben muss oder hochvolatil ist. Somit bliebe die einzig vergleichbare Alternative eine Rürup-Rente, die ggf. mit Fonds eine höhere Rente erreichen kann als die BE-Tarife. Doch diese steht häufig – zu Recht – in der Kritik.1
Aus Gründen der Risikodiversifikation empfiehlt sich eher die Beitragsentlastung der PKV im Sicherungsvermögen,2 da Sie in der Regel Fonds als Sondervermögen3 für die Altersvorsorge benötigen. Diese auch bei der Krankenversicherung zu verwenden, wäre ein unnötiges Klumpenrisiko. Sie sollten nie alles auf eine Karte setzen.
Zudem gibt es psychologische Gründe pro Beitragsentlastungstarif. Rentenleistungen, die zudem keinen Verwaltungsaufwand verursachen, führen zu einer höheren Zufriedenheit. Die Enttäuschung aufgrund der Rendite-Erwartung am freien Kapitalmarkt sowie die Ungewissheit die eigene Anlage zu überleben führen zu Unsicherheiten mit teils depressiven Gefühlen.4
Quellenangaben
- 2024-02-20 Deutsche Versicherungsbörse – Tausende Euro weg – Der Preis der PKV-Beitrags-Entlastungs-Police https://www.deutsche-versicherungsboerse.de/vertrieb/Tausende-Euro-weg-%C2%96-Der-Preis-der-PKV-Beitrags-Entlastungs-Police-mp_705.html
- §125 VAG Sicherungsvermögen https://www.gesetze-im-internet.de/vag_2016/__125.html
- §1 X KAGB Sondervermögen https://www.gesetze-im-internet.de/kagb/__1.html
- 2024-10 Kerry S. McCabe1, Andreas Richter2, Jörg Schiller – Wert und Wertschätzung lebenslanger Renten in der freiwilligen Altersvorsorge – S. 18-19
